금융위원회가 2026년 4월 1일 ‘2026년도 가계부채 관리방안’을 발표하며 수도권·규제지역 내 다주택자 아파트 주택담보대출 만기연장을 원칙적으로 금지하는 방안을 공식화했다.
시행일은 4월 17일이다. 이재명 대통령이 ‘망국적 부동산 공화국 극복’을 핵심 국정 과제로 제시한 지 약 한 달 반 만에 금융당국이 같은 방향성의 규제안을 내놓은 것이다.
다만 시장에서는 이를 완결된 정책이 아닌 ‘방향성 시그널’로 보는 시각이 우세하다.
대통령 발언에서 정책까지…45일간의 속도전
이재명 대통령은 지난 2월 13일 SNS(X)를 통해 “다주택자에게 대출 만기 연장 혜택을 주는 것이 공정한가”라고 공개 문제를 제기했다.
금융당국은 같은 날 금융권과 긴급 점검회의를 열고 실태 점검에 즉각 착수했다. 이후 약 45일간의 검토를 거쳐 이번 가계부채 관리방안이 탄생했다.
이억원 금융위원장은 발표 자리에서 “망국적 부동산 공화국의 오명을 극복하기 위해 부동산 시장과 금융의 과감한 절연이 필요하다”고 밝히며 대통령의 문제의식을 정책 언어로 그대로 옮겼다.
규제 3종 세트…만기연장 금지·우회대출 차단·총량 관리
이번 방안의 핵심은 세 가지다. 첫째, 가계대출 증가율 상한을 2025년 1.7%에서 2026년 1.5%로 낮춘다. 장기 목표로는 2030년까지 가계부채·GDP 비율을 80%로 하향하는 로드맵도 제시됐다.
둘째, 수도권·규제지역 내 다주택자 및 임대사업자의 아파트 담보대출 만기연장을 원칙적으로 금지한다. 다만 임차인이 있는 경우 임대차계약 종료일까지는 예외를 허용한다.
셋째, 온라인투자연계금융(온투업)의 자율규제 상한을 법적 의무규제로 전환해 주택 가격에 따라 대출 한도를 차등 적용한다.
15억 원 이하는 6억 원, 15억 초과~25억 원 이하는 4억 원, 25억 원 초과는 2억 원으로 제한된다. 사업자대출 우회에 대한 제재도 강화돼 1차 적발 시 3년, 2차 적발 시 최대 10년간 전 금융권 대출이 금지된다.
‘시그널’에 그칠 수 있다…공급 변화 없이 한계 지적
부동산 전문가들은 이번 방안이 방향성은 명확하지만 정책 완성도 면에서 아직 미완이라고 분석했다. 정량적 시뮬레이션이나 구체적인 효과 예측치가 제시되지 않았다는 점이 가장 큰 약점으로 꼽힌다.
한 금융권 관계자는 “부동산과 금융의 절연이라는 표현 자체가 강한 메시지이고, 결국 부동산에 투자하지 말라는 것”이라며 “정부가 생각해둔 선까지는 계속 강한 시그널을 줄 것”이라고 말했다.
또 다른 관계자는 “당국도 시장의 향방을 보며 조금씩 수정해나갈 것”이라고 밝혔다. 대출 규제만으로는 부동산 시장을 구조적으로 바꾸는 데 한계가 있으며, 시장 참여자가 체감할 수 있는 공급의 변화가 병행되어야 한다는 지적도 제기됐다.
